Un tipo de instrumento financiero que representa una parte de la propiedad o patrimonio neto de una compañía. Cada acción es una parte proporcional de los activos y ganancias de la compañía, algunos de los cuales pueden ser pagados como dividendos.

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Mide la diferencia entre los rendimientos reales de un fondo y las expectativas de retorno dado el nivel de riesgo que está medido por su Beta. Un valor positivo de Alfa indica que el fondo se ha desempeñado mejor que lo que predijo su Beta. En contraste, un valor negativo de Alfa indica que un fondo ha tenido un peor desempeño [..]

Describe la composición de un fondo o de una cartera individual. Para fondos de renta variable, esta incluirá un desglose geográfico y de industria. Para fondos de bonos, se mostrará la exposición neta por moneda del fondo y la división entre gobierno, empresas y otros títulos de renta fija.

Moody's o S&P o una agencia de calificación de valores financieros reconocida internacionalmente que deberá ser sustituida por S&P o Moody's o por ambos.

Los países de América Central y América del Sur (incluyendo México, pero excluyendo a los países del Caribe).

Una medida de la magnitud de las fluctuaciones de precio de una cartera con relación con las fluctuaciones del mercado global (o índice apropiado de mercado). Al mercado (o índice) se le asigna un Beta igual a 1.00, de modo que a una cartera con Beta 1.20 ha visto aumentar o declinar precio en un 12% cuando el mercado general s [..]

Un instrumento de deuda (pagaré) emitido por una corporación, por el gobierno o una agencia del gobierno a cambio de dinero que le presta el titular del bono. En la mayoría de los casos, el emisor se compromete a pagar el préstamo en una fecha determinada y hacer los pagos de intereses regulares hasta esa fecha.

Un estimado de cuanto fluctúan el precio de las acciones de un fondo de bonos en respuesta a un cambio en las tasas de interés. Para ver como el precio podría cambiar, multiplique la duración del fondo por el cambio en las tasas. Si las tasas de interés suben un punto porcentual, el precio de las acciones de un fo [..]

Un fondo que enfatiza acciones de compañías que se considera ofrecen favorables perspectivas de crecimiento del capital debido a sus sólidas ganancias y potencial de ingresos. Las acciones de crecimiento tienden a ofrecer rendimientos relativamente bajos ya que estas compañías prefieren reinvertir ganancias en la [..]